The Tellus Group has received additional subscription commitments and guarantee commitments for Series TO2 warrants totaling approximately SEK 1.2 million

NOT FOR RELEASE, DISTRIBUTION, OR PUBLICATION, EITHER DIRECTLY OR INDIRECTLY, WITHIN OR TO THE UNITED STATES, AUSTRALIA, HONG KONG, JAPAN, CANADA, NEW ZEALAND, SWITZERLAND, SINGAPORE, SOUTH AFRICA, OR IN ANY OTHER JURISDICTION WHERE THE RELEASE, DISTRIBUTION, OR PUBLICATION OF THIS PRESS RELEASE WOULD BE UNLAWFUL OR WOULD REQUIRE ADDITIONAL REGISTRATION OR OTHER MEASURES.

Tellusgruppen AB (publ) (“Tellusgruppen” or “the Company”) has received additional subscription commitments and guarantee undertakings, meaning that approximately 65.4 percent of the proceeds from the issuance that the Company can raise through the exercise of Series TO2 warrants is secured by subscription commitments and guarantee undertakings.

Subscription commitments and guarantee commitments
The Company announces that it has increased the proportion of subscription commitments from approximately 44.1 percent to a total of approximately 44.2 percent. Furthermore, the Company announces that it has also increased the proportion of guarantee commitments from approximately 7.2 percent to a total of approximately 21.2 percent.
Subscription commitments from existing owners and individuals outside the Board amount to approximately SEK 3.8 million, corresponding to approximately 44.2 percent of the issue proceeds the Company can raise through the exercise of Series TO2 warrants. The Company has entered into guarantee commitments through top-down guarantees totaling approximately SEK 1.3 million, corresponding to approximately 15.4 percent of the issue proceeds the Company can raise through the exercise of Series TO2 warrants. The Company has also entered into bottom guarantees totaling approximately SEK 0.5 million, corresponding to approximately 5.8 percent of the issue proceeds the Company can raise through the exercise of Series TO2 warrants.
Through subscription commitments, top-down guarantees, and bottom-up guarantees, approximately 65.4 percent of the issue proceeds that the Company can raise through the exercise of Series TO2 warrants is secured. Neither the subscription nor the guarantee commitments are secured by a bank guarantee, blocked funds, pledges, or similar arrangements.
Compensation for the bottom-up guarantee commitment is payable in the amount of fifteen (15) percent of the guaranteed amount in cash. Compensation for the top-down guarantee commitment amounts to 20 percent of the guaranteed amount, which shall be offset against Series TO2 warrants. No compensation is paid for subscription commitments made.
The full terms and conditions for the warrants are available on the Company’s website, www.tellusgruppen.noboxdesign.se.
 
Please note that warrants not exercised by May 27, 2024, or sold by May 22, 2024, will expire worthless. To prevent the warrants from expiring, active subscription for shares or the sale of warrants is required.

How to exercise the warrants:
Custodian-registered warrants (custodial account):
Subscription and payment through the exercise of the warrant must be made in accordance with the instructions from the respective custodian. Please contact your custodian for further information.
 
Directly registered warrants (VP account):
No issue statement or payment instructions will be sent out. Subscription must be made through simultaneous cash payment in accordance with the instructions on the subscription form. The warrants will then be replaced with interim shares pending registration with the Swedish Companies Registration Office.

Financial Advisor
Mangold Fondkommission AB is serving as financial advisor, and Hellström Advokatbyrå KB is serving as legal advisor in connection with the Offering. Mangold Fondkommission AB is acting as the underwriter in connection with the Offering.

For further information, please contact
Bijan Fahimi, CEO of Tellusgruppen AB
bijan.fahimi@tellusgruppen.noboxdesign.se
+46 707 167 453

Certified Adviser
The Company’s Certified Adviser is Mangold Fondkommission AB.

About Tellusgruppen AB (publ)
Tellusgruppen is a long-term owner of well-managed companies in the education and childcare sectors. The Group currently operates 28 preschools and seven elementary schools, and also provides childcare and educational services.
The Tellus Group was formed in 2012 as the parent company of Tellusbarn (Tellusbarn was founded in 2007) and as a platform for future expansion in the education and childcare sectors.
The Tellus Group’s business concept is to establish, operate, and develop profitable and growing subsidiaries that offer high-quality, innovative, and in-demand services within their respective fields.

Viktig information
Publicering, offentliggörande eller distribution av detta pressmeddelande kan i vissa jurisdiktioner vara föremål för restriktioner enligt lag. Mottagare av detta pressmeddelande i de jurisdiktioner där detta pressmeddelande har publicerats, offentliggjorts eller distribuerats bör informera sig om och följa sådana legala restriktioner. Mottagaren av detta pressmeddelande ansvarar för att använda detta pressmeddelande och informationen häri i enlighet med tillämpliga regler i respektive jurisdiktion. Detta pressmeddelande utgör inte ett erbjudande om, eller inbjudan att, förvärva eller teckna några värdepapper i Tellusguppen någon jurisdiktion, varken från Bolaget eller från någon annan.
Detta pressmeddelande varken identifierar eller utger sig för att identifiera risker (direkta eller indirekta) som kan vara hänförliga till en investering i Bolaget. Informationen i detta pressmeddelande är endast till för att beskriva bakgrund etc. om teckningsoptioner av serie TO2 och gör inget anspråk på att vara fullständigt eller uttömmande. Ingen försäkran lämnas med anledning av informationen i detta pressmeddelande avseende dess noggrannhet eller fullständighet.
Detta pressmeddelande utgör inte ett erbjudande om eller inbjudan avseende att förvärva eller teckna värdepapper i USA. Värdepapperna som omnämns häri får inte säljas i USA utan registrering, eller utan tillämpning av ett undantag från registrering, enligt den vid var tid gällande U.S. Securities Act från 1933 (”Securities Act”), och får inte erbjudas eller säljas i USA utan att de registreras, omfattas av ett undantag från, eller i en transaktion som inte omfattas av registreringskraven enligt Securities Act. Det finns ingen avsikt att registrera några värdepapper som omnämns häri i USA eller att lämna ett offentligt erbjudande avseende sådana värdepapper i USA. Informationen i detta pressmeddelande får inte offentliggöras, publiceras, kopieras, reproduceras eller distribueras, direkt eller indirekt, helt eller delvis, i eller till Storbritannien, USA, Kanada, Japan, Australien, Hong Kong, Nya Zeeland, Schweiz, Singapore, Sydafrika, eller någon annan jurisdiktion där sådant offentliggörande, publicering eller distribution av denna information skulle stå i strid med gällande lagar och regler.
Inom det europeiska ekonomiska samarbetsområdet lämnas inget erbjudande till allmänheten av värdepapper i något annat land än Sverige. I andra medlemsländer i den Europeiska unionen kan ett sådant erbjudande endast lämnas i enlighet med undantag i Prospektförordningen (EU) 2017/1129.
Framåtriktade uttalanden
Detta pressmeddelande innehåller framåtriktade uttalanden som avser Bolagets avsikter, bedömningar eller förväntningar avseende Bolagets framtida resultat, finansiella ställning, likviditet, utveckling, utsikter, förväntad tillväxt, strategier och möjligheter samt de marknader inom vilka Bolaget är verksamt. Framåtriktade uttalanden är uttalanden som inte avser historiska fakta och kan identifieras av att de innehåller uttryck som ”anser”, ”förväntar”, ”förutser”, ”avser”, ”uppskattar”, ”kommer”, ”kan”, ”förutsätter”, ”bör”, ”skulle kunna” och, i varje fall, negationer därav, eller liknande uttryck som innebär indikationer eller förutsägelser avseende framtida utveckling eller trender, och som inte är grundade på historiska fakta. De framåtriktade uttalandena i detta pressmeddelande är baserade på olika antaganden, vilka i flera fall baseras på ytterligare antaganden. Även om Bolaget anser att de antaganden som reflekteras i dessa framåtriktade uttalanden är rimliga, kan det inte garanteras att de kommer att infalla eller att de är korrekta. Då dessa antaganden baseras på antaganden eller uppskattningar och är föremål för risker och osäkerheter kan det faktiska resultatet eller utfallet, av många olika anledningar, komma att avvika väsentligt från vad som framgår av de framåtriktade uttalandena. Sådana risker, osäkerheter, eventualiteter och andra väsentliga faktorer kan medföra att den faktiska händelseutvecklingen avviker väsentligt från de förväntningar som uttryckligen eller underförstått anges i detta pressmeddelande genom de framåtriktade uttalandena. Bolaget garanterar inte att de antaganden som ligger till grund för de framåtriktade uttalandena i detta pressmeddelande är korrekta och varje läsare av pressmeddelandet bör inte opåkallat förlita dig på de framåtriktade uttalandena i detta pressmeddelande. Den information, de uppfattningar och framåtriktade uttalanden som uttryckligen eller underförstått framgår häri lämnas endast per dagen för detta pressmeddelande och kan komma att förändras. Varken Bolaget eller någon annan åtar sig att se över, uppdatera, bekräfta eller offentligt meddela någon revidering av något framåtriktat uttalande för att återspegla händelser som inträffar eller omständigheter som förekommer avseende innehållet i detta pressmeddelande, såtillvida det inte krävs enligt lag eller Nasdaq First North Growth Market Rulebook for Issuers of Shares.